Горячий ветер 2018

Коломенский кайт клуб "Семь ветров" при поддержке Комитета по физической…

Как Валерий Шувалов снег убирал в 2016 году

Руководитель администрации города Валерий Шувалов проверил лично, как происходит расчистка…

В доме красногорского стрелка нашли долговые расписки Рассказова

В доме убийцы нашли черную бухгалтерию, где фигурируют крупные суммы,…

Дальнобойщики против "Платона"

Дальнобойщики бастуют по всей России. «Недовольство растет. Власти это замалчивают».…

«
»

Доходность обезличенных металлических счетов. Омс палладий


Инвестиции в драгоценные металлы, обезличенные металлические счета, инвестиционные монеты, золотые слитки, драгметаллы, котировки металлов, прогноз цены и инвестиции в золото.

Раздел http://gold.investfunds.ru - это новостной ресурс для частного инвестора, в полной мере освещающий возможности инвестирования на рынке драгоценных металлов в России. На сайте представлен каталог банковских продуктов российских банков, предоставляющих инвестору возможность инвестировать в драгоценные металлы: инвестиционные монеты, слитки, обезличенные металлические счета (ОМС). Также в данном разделе можно почитать последние новости, посмотреть прогнозы по золоту и другим драгоценным металлам и котировки акций золотодобывающих компаний. Весь текст

В настоящее время у российских частных инвесторов есть два основных способа инвестировать на рынке драгоценных металлов: покупая реальные активы - слитки и инвестиционные монеты, и покупая металлы "виртуально" - путем открытия в банке обезличенного металлического счета.

Традиционно инвестиции в золото являются самыми распространенными вложениями на рынке драгоценных металлов, хотя кроме золота, на российском рынке также есть возможность покупать серебро, платину и палладий. Инвестиции в золото хорошо подходят консервативным инвесторам, поскольку золото считается защитным активом. Дать краткосрочный прогноз по золоту несложно, если опираться на поведение других макроэкономических индикаторов: при оптимистичных ожиданиях идет приток капитала в рисковые активы, например на фондовый рынок, цена золота падает, и наоборот. Долгосрочный же прогноз по золоту предполагает стабильное повышение цен, поскольку драгоценные металлы - ограниченный ресурс, при этом промышленный спрос на другие драгоценные металлы и инвестиционный спрос на золото растет с течением времени.

gold.investfunds.ru

Торговля золотом, серебром, платиной и палладием на Обезличенных металлических счетах (ОМС)

Начиная с осени 2013 года золото торгуется в сравнительно узких диапазонах и лишь изредка показывает локальные ралли вверх под $ 1400 или вниз до $ 1050.

Другие драгоценные металлы показывают бóльшую волатильность, однако, тем не менее, также имеют склонность в течение довольно длительного времени «ходить» в определённых trading range. Такая ситуация очень удобна для среднесрочной диапазонной торговли, и многие трейдеры её активно используют, покупая вблизи нижних границ и продавая при приближении к верхним уровням текущего коридора.

В то же время многие наши сограждане по разным причинам не имеют возможности торговать на биржах и используют в качестве инструмента сбережения или торговли Обезличенные металлические счета (ОМС) в банках РФ. Об их особенностях и своей стратегии и тактике инвестирования и торговли в различных инструментах я писал ЗДЕСЬ.

Преимуществами ОМС являются: легкодоступность; отсутствие необходимости в специальных знаниях, торговых терминалах; отсутствие НДС при приобретении «безналичного» драгоценного металла; возможность пополнения или частичного снижения остатка на счёте «до востребования»; отсутствие проблем с хранением, сертификацией и транспортировкой физического металла; упрощённая процедура купли-продажи «обезличенного» драгметалла; возможность пополнения, частичного снижения остатка на счёте или его закрытия в режиме On-line banking (не все банки предоставляют эту услугу). On-line banking позволяет торговать оперативно со своего компьютера, планшета или смартфона, причём обычно в этом режиме спреды между курсами покупки/продажи банка меньше, чем спреды в отделениях банка.

Основной недостаток для «сберегателей»: хранение денежных средств на ОМС не подпадает под действие Федерального закона № 177 – ФЗ от 23 декабря 2003 года «О страховании вкладов физических лиц в банках Российской Федерации». Следовательно, при наступлении страхового случая (банкротства банка или отзыва лицензии в связи с нарушениями законодательства), Агентство по страхованию вкладов (АСВ) не произведёт страховые возмещения по вкладам вкладчиков, хранящих свои средства на ОМС. Почему только «сберегателей»? Те, кто торгует, обычно тщательно отслеживают состояние банков, в которых торгуют.

В отношении ОМС применяются общие правила определения налоговой базы, исчисления и уплаты налога с доходов от продажи имущества. В соответствии с п.п. 1 п. 1 ст. 220 НК при определении размера налоговой базы налогоплательщик имеет право на получение имущественных налоговых вычетов в суммах, полученных налогоплательщиком в налоговом периоде от продажи иного (в нашем случае – граммов металла в ОМС) имущества, находившегося в собственности налогоплательщика менее трёх лет, но не превышающих в целом 250 000 рублей.

Вместо использования права на получение имущественного налогового вычета, предусмотренного указанным подпунктом, налогоплательщик вправе уменьшить сумму своих облагаемых налогом доходов на сумму фактически произведённых им и документально подтверждённых расходов, связанных с получением этих доходов. Тогда налоговая база определяется на основании ст. 210 НК и других ст. гл. 23 НК, устанавливающих порядок определения налоговой базы при получении отдельных видов доходов. В этом случае НДФЛ составит 13% от прибыли (если вы её сумели получить). Однако с доходов от продажи граммов в ОМС, находящихся в собственности налогоплательщика более трёх лет, НДФЛ не взимается.

Таковы основные параметры ОМС. Ещё одна важная особенность торговли ОМС – котировки драгметаллов (ДМ) в РФ зависят от двух параметров: курсов ДМ на мировых рынках в USD и курса USD/RUB. ОМС торгуются в рублях, поэтому динамика и уровни котировок ДМ на мировых рынках в USD далеко не всегда будут соответствовать динамике и уровням котировок ДМ в RUB. Как это можно преодолеть смотрите по моей ссылке выше. А теперь давайте посмотрим, как можно использовать при торговле ОМС trading range:

Я выбрал для примеров банк ВТБ 24, как один из самых надёжных. В то же время его спреды относительно невелики и стабильны, в отличие от всемогущего и ненасытного Сбера. Из первой десятки по минимумам спредов и удобству торговли можно отметить ФК Открытие и Промсвязьбанк. Я уже давно в ОМС не торгую, поэтому не отслеживаю ситуацию с другими банками. Тем не менее, мне показалось интересным посмотреть на диапазонную торговлю с точки зрения ОМС и оценить, какие металлы в ОМС показали наибольшую доходность в течение периодов 2016 года. Итак, вариант ВТБ 24 (не On-line banking!).

1 место – палладий с 33.33%:

2 место – серебро с 28.74%:

3 место – платина с 18.45%:

4 место – золото с 17.69%:

Конечно, эти картинки – идеальны, и в реале такую доходность получить невозможно, если только вы не ясновидящий, заранее угадывающий курсы USD/RUB и курсы металлов в USD на мировых рынках. Тем не менее, как видите, неплохая возможность диапазонной торговли в ОМС существует, особенно учитывая то, что я взял только «узкий» период - 2016 год. Главное – не заморачиваться сроками (в отличие от фьючей вам не надо платить гарантийное обеспечение, проценты брокеру и т.п.), диверсифицировать и правильно в динамике перераспределять свои активы (не только ОМС в разных ДМ, но и валюты, и другие инструменты), отслеживать рынки... А главное – выработать свою систему и строго следовать ей!

Удачи!

ru-precious-met.livejournal.com

ОМС Альфа Банк: курс грамма палладия, золота

Вклад в металл, имеющий ценность, – выгодный способ инвестирования, позволяющий заработать. Этот вид капиталовложения функционирует несколько лет, но зарекомендовал себя с лучшей стороны. Покупка металла приобрела популярность. Выгодные условия предоставляет Альфа Банк для открытия ОМС с учетом действующего курса.

Обезналиченные металлические счета: понятие

Инвестирование в драгоценные металлы отличается простотой. Обезналиченные металлические счета (ОМС) открываются в весе драгоценностей, отражая соответствующую информацию. Металл не покупается физически, вносятся деньги на счет, конвертирующиеся в граммы, учитывая сегодняшний банковский курс.

Этот вид инвестиций не является вкладом. Объектом ценности не будет денежная единица.

Пользователь услуг банка, намеренный открыть счет, не предоставляет слитки металла. Определенный размер суммы конвертируется в граммы.

ОМС не подлежит страхованию.

Подобный счет можно открыть посредством вложения финансовых средств банку, путем списания денег.

Как работает ОМС: получение прибыли на корректировках

Под влиянием мировой экономики металл подвластен ценовым изменениям. Колебания используются, как вариант заработать. Не стоит забывать об обратных процессах (падение), которые сегодня бывают, но несущественные.

Драгоценные металлы

Надежный способ сохранения личного капитала – драгоценные металлы. Данный вид инвестиций не является пассивным в отличие от вкладов. Информация, отражающаяся на официальном сайте Альфа-Банка, позволяет инвестирующему лицу прослеживать котировочные изменения. Это способствует правильному совершению операций, связанных с куплей-продажей объекта, прогнозируя рост дохода.

Наиболее используемым металлом выступает золото, характеризующееся высокой ликвидностью. Его часть составляет приблизительно 85% ОМС в банковском учреждении. Популярность сплава диктуется возможностью прогнозирования стоимости. Ознакомиться с котировками на золото можно в режиме онлайн с помощью услуг банкинга или мобильного приложения.

Политике банка в отношении драгметаллов присуща лояльность. Минимальные ставки на открытие подобного счета предоставляют возможность большинству хозяевам средств выступить в роли инвесторов.

Благородный металл банка выражается в форме:

  • слитков с определением меры;
  • монет;
  • обычных слитков;
  • обезличенных металлических счетов (ОМС).

Слитки, являющиеся инвестициями, изготовляются организациями в соответствии с государственно-отраслевыми стандартами. Они состоят без 0,01% из благородного металла.

Открытие ОМС осуществляется банком в следующих видах драгметаллах:

  • платина;
  • золото;
  • серебро;
  • палладий.

Создание и обслуживание учреждением не влечет затрат клиента, а вот закрытие таит – определенные издержки. В разницу показателей стоимости купля-продажи входит прибыль банка, связанная с процедурой открытия и закрытия счета.

Зачисление и выдача средств осуществляются драгоценным предметом или в денежном эквиваленте в соответствии с показателями актуального курса.

Приобретение благородного сплава способствует долгосрочному вложению инвестиций средств, учитывая динамику золота в отношении валютного курса.

Обезналиченный металлический счет

Обезличенный металлический счет представляет вид банковского вклада, открывающийся в массе нескольких драгметаллов: золоте, серебре, платине и палладии.

Преимущества ОМС

ОМС не подразумевает приобретения металла, как отдельный этап в общей системе. Отдельной передачи на хранение финансовой организации также не происходит. Предпочтения заключаются в следующем:

  1. Открытие счета в Альфа-Банке не требует от клиента непредвиденных затрат на транспортировку. Сохранность – главное отличие от использования монет, кусков драгметалла и слитков.
  2. Отсутствует риск повреждения или потери в период доставки в Альфа-Банк. «Бывалые» пользователи в курсе изменений цены при повреждении слитков.
  3. Котировочные показатели обезличенного металла ниже, в отличие от монет или слитков: финн.учреждения предлагают ценовую политику, близкую к мировым стандартам. Курс Альфа-Банка зависит от валютных бирж.
  4. Не существует обязательства уплаты налога на добавочную стоимость при оформлении отношений с банком. Покупка сплавов влечет такой вид налогообложения.

Минимальный и оптимальный первоначальный взнос

Единицей расчета на рынке металла Альфа-Банка является грамм, исключение – серебро. Возможность открытия счета связана с выполнением условия вложения финансовых средств, в размере, равняющемся цене грамма любого драгметалла, минимум для серебра – 100 гр. Стоит особо заметить, что заработок появляется при наличии существенного вклада при первоначальном вложении личных средств.

Как открыть?

Процесс открытия ОМС не составит особого труда. Получить услугу можно обратившись в отделение банка, прихватив паспорт, ИНН. Процедура занимает приблизительно 10 минут. Приобретение клиентом металла осуществляется по действующему курсу Альфа-банка.

Операции прихода происходят исключительно в офисе банка. Интернет-банкинг не содержит такой опции. Денежный механизм предусматривает зачисление на счет количества металла, соотносимого выплаченной сумме денег по курсу Альфа-Банка.

Расходная операция осуществляется с учетом курса банковской покупки. Средства подобной операции зачисляются на действующий инвесторский счет, открытый в банке.

ОМС не входят в программу страхования государством. Допускается не только получение дохода в рублях, но и потери капитала.

Время проведения операций, обслуживание по телефону

В Альфа-Банке есть определенное время, отведенное для процесса открытия ОМС, покупки и продажи:

  1. Понедельник – четверг: с 9:00 до 17:15.
  2. Пятница с 9:00 до 16.00.
  3. Суббота, воскресенье – выходные.

С целью обеспечения комфортности клиентов существуют разные виды связи с банком. Всякого рода вопросы разрешаются путем звонка на горячую линию финансового учреждения. Плата за установление удаленной связи отсутствует. Номера для разной группы лиц отличаются (физические и юридические). С ними можно ознакомиться на официальном портале Альфа-Банка.

Служба поддержки работает круглосуточно. Колл-центр оборудован автоответчиком, позволяющий быстро помочь абоненту и направить «в нужное русло».

Как зарабатывать?

Важно:

  1. Отслеживать изменения стоимости драгметаллов на официальном сайте Альфа-Банка. Выберите нужный момент для осуществления покупки, продажи.
  2. Доход собственника ОМС заключается в разнице цен между осуществляемыми процессами оборота металла.
  3. Продажа объекта инвестиций вызывает конвертацию банком в пользу рублевого счета клиента.

Система налогообложения и бонусов

Согласно налоговому законодательству РФ, наличие ОМС обязывает владельца самостоятельно оплачивать налоговые платежи в 13-ти % размере прибыли. Постоянные клиенты банка (не менее 3-х лет) могут рассчитывать на систему бонусов, предусматривающую отсутствие налоговых затрат (не начисляется НДФЛ), безвозмездное обслуживание личного счета.

Заключение

Открытие обезналиченного металлического счета в Альфа Банке – вариант получения прибыли. Достаточно осуществлять контроль, наблюдение и анализ актуальных котировок и надеяться на стабильность отечественного рубля.

Загрузка...

alfabankinfo.com

«Выстрелили» палладиевые ОМС

21.06.2017 17:04 Алексей Тимошенко «Город N» №23 (1231), 20 июня 2017

Открытие обезличенного металлического счета (ОМС) для покупки палладия в банке ВТБ24 в конце прошлого года и закрытие на минувшей неделе позволило бы получить положительную доходность выше 17%. Палладий пока что единственный из сберегательных драгметаллов, чья динамика имеет восходящий тренд.

Палладий пока что единственный из сберегательных драгметаллов, чья динамика имеет восходящий тренд.

Стартовавшее в 2008-м кризисное десятилетие заставило инвесторов обратить пристальное внимание на драгоценные металлы. Те, кто покупал золото, серебро, платину и палладий в 2009–2010 годах и продавал в 2015-м, поступили наиболее расчетливо. Горячие деньги, которые искали в кризис тихие гавани, видимо, их уже нашли. Поэтому мировая цена на золото, например, в последние годы снижается. Мировой экономический кризис при этом не разрешен, но, если можно так сказать, отчасти приручен. С ним свыклись.

Динамика рублевых котировок драгметаллов, разумеется, корректируется отношением рубля к доллару, но в целом сползание цен также очевидно (см. графики).

Единственный металл, который снижался наименее охотно, — палладий. Возможно, потому, что интерес к нему поддерживается машиностроением и приборостроением, где он широко используется. Так что признаки экономического роста могут положительно сказываться на его стоимости. Вероятно, что отдельные признаки восстановления мировой экономики, в частности стран Еврозоны и долго стагнировавшей Японии, дали положительный импульс мировым котировкам этого металла, цены на который начали восходящее движение с начала прошлого года.

Для рядовых инвесторов одним из наиболее доступных и удобных способов покупки драгметаллов в инвес­тиционных целях является покупка виртуального металла путем открытия обезличенного металлического счета в банке. Эти инвестиции сродни покупке иностранной валюты. Однако разница между покупкой и продажей драгметаллов, как правило, больше. Особенно она увеличивается в моменты пикового спроса на драгметаллы. Так, например, Сбербанк в конце 2014 года (Майдан на Украине) в какой-то момент продавал драгметаллы в виде ОМС на 50 и более процентов дороже, чем покупал.

На минувшей неделе разница между продажей и покупкой в Сбербанке составляла порядка 10%, что свидетельствует о снижении риска существенных колебаний на рынке.

Гораздо более привлекательные условия покупки у ВТБ24 — разница между покупкой и продажей около 6%. Долгое время Сбербанк доминировал на этом рынке, однако сейчас на нем присутствует немало других игроков. Разница в подходах много значит для клиента. В этом легко убедиться, сравнив доходность вложений в драгметаллы посредством ОМС в двух госбанках (см. таблицу).

По наблюдениям N, инвестиции в ОМС в 2015–2016 годах имели отрицательную годовую доходность.

Положительный результат, как сообщал недавно Сбербанк, в размере 12,5% годовых могли зафиксировать клиенты, которые открыли золотые ОМС в мае 2014 года и закрыли в мае текущего.

В начале года аналитики BNP Paribas и гонконгского фонда Rising Glory Finance прогнозировали, что в течение этого года золото будет дешеветь и цены на него могут опус­титься ниже $ 1000 за тройскую унцию на фоне повышения базовой ставки Федеральной резервной сис­темы (ФРС) США и укрепления доллара. В последний раз золото стоило меньше $ 1000 за унцию в октябре 2009 года. Пик долларовой цены на золото пришелся на 2011 год, когда цена желтого металла пробивала исторический потолок в 1900 долларов. Пока прогноз на текущий год не сбывается. Цена колеблется в диапазоне 1200–1300 долларов за унцию. Более того, многие обращают внимание на достаточно противоречивую ситуацию в США.

«Трамп не перешел реперной черты в отношениях с Китаем, не обратил свою агрессию против Северной Кореи, что удержало мир от какого-то немыслимого разворота. Однако выход США из парижского климатического пакта, расследования против Трампа в Конгрессе, чреватые импичментом, задают свой градус неопределенности на финансовых рынках, подпитывая интерес к драгоценным металлам — золоту и серебру, — пишет в своем обзоре аналитик ВТБ24 Олег Душин. — Золото в 2017 году приобретает вид «акции», чьим активом является не только страховка против катастрофы на финансовом рынке, но и ставка на неожиданность, на изменения в привычном миропорядке, которые не обязательно чреваты катастрофой».

Инвестируя в ОМС, важно помнить, что этот инструмент не подпадает под защиту Агентства по страхованию вкладов. Кроме того, банки, как правило, не являются налоговыми агентами по операциям с ОМС, а это значит, что исчислять и уплачивать налог (13%) от продажи обез­личенного металла придется самостоятельно. Если металл находился в собственности менее 3 лет, налоговая база может быть уменьшена на имущественный налоговый вычет в размере до 250 тыс. рублей (пп. 1 п. 1 ст. 220 Налогового кодекса РФ). Если более 3 лет, доход от его продажи не облагается налогом на доходы физических лиц (п. 17.1 ст. 217 Налогового кодекса РФ).

Теги: ОМС, палладий

gorodn.ru

Доходность обезличенного металлического счета, издержки, риски

ru/metallicheskie-scheta/obezlichennye-metallicheskie-scheta»>Обезличенные металлические счета появился в России сравнительно недавно, но довольно быстро заняли устойчивые позиции среди инструментов инвестирования в драгоценные металлы. Любой потенциальный инвестор при выборе подходящего инструмента вложений денежных активов задается множеством вопросов, в том числе о перспективах своего дохода от использования того или иного способа вложений. Рассматривая покупку виртуального металла, также естественным будет вопрос «Какова же доходность обезличенных металлических счетов?». Перед тем как ответить на поставленный вопрос, необходимо уточнить некоторые моменты, связанные с ведением обезличенных счетов, исчислением дохода, издержками и рисками инвестора.

Металл или валюта?

Динамика цен золота выступает в роли важного экономического показателя, который в определенной мере позволяет оценить склонность инвесторов к рискам. В периоды экономической нестабильности инвесторы прибегают к инвестиционным инструментам, позволяющим в первую очередь обезопасить активы от обесценивания. Если же назревает экономический рост, ситуация меняется в обратную сторону: инвесторы переключаются к вопросу о повышения доходности, а цена на золото начинает падать.

В сентябре 2011 года на фоне опасения инвесторов дефолта в США и долговых проблем Еврозоны цена на золото побила рекорды прошлых лет, установив новый мировой рекорд цены золота, превышающий $1900 за тройскую унцию.

Статистика по операциям с ОМС подтверждает скачкообразный спрос на этот инструмент с акцентами в периоды нестабильных финансовых ситуаций. При рассмотрении обезличенных счетов как инвестиционного инструмента на рынке драгоценных металлов следует понимать, что такого рода инвестиции рассчитаны как минимум на среднесрочную перспективу. На малом промежутке времени (до одного года) колебания курсов драгметаллов могут не принести достойного дохода по ОМС, а иногда даже принести убыток инвестору. Но на длительном промежутке времени и с учетом более выгодных условий налогообложения, доходность обезличенного металлического счета однозначно обходит депозит.

В таблице ниже представлены данные о доходности инвестиций в драгметаллы и валюту за последние 5 лет (с 2008 г. по 2013 г.) по данным ЦБРФ.

Как складывается доходность

Обезличенные металлические счета делятся на два вида, что определяет исчисление доходности по состоянию остатков драгметалла на счете:

  1. ОМС «до востребования» — доход складывается исходя из изменения цены на металл без начисления процентного дохода. Инвестор может совершать операции по счету или закрыть счет в любое время по своему усмотрению. Выросла цена интересующего драгметалла — получили прибыль, упала — убыток.
  2. «срочные» ОМС — доход от возможного роста цен на драгметалл с начислением процентного дохода в граммах с размещением на заранее определенный срок. Иногда банк начисляет процент в рублевом эквиваленте на текущий рублевый счет. Естественно, при расторжении договора (закрытии ОМС) раньше установленного срока инвестор лишается процентов. Срок по «золотому вкладу», как правило, от 1 месяца до года, но иногда и до двух лет. Максимальный процент для ОМС в золоте около 5% годовых, но в большинстве случаев банк предложит 1,5-2% за срок от 6 месяцев, а на короткие сроки (30 — 90 дней) — 0,5-1,5%. Чтобы открыть срочный металлический счет в золоте, потребуется единовременно приобрести порядка 50-100 грамм металла, что уже приличная сумма. Чем больше взнос и длиннее срок обязательного хранения, тем больше процент предложит банк.

Стоит ли открывать срочный ОМС?

Однозначно ответить на этот вопрос нельзя. С одной стороны, процент по таким счетам весьма не велик и не покроет потери при снижении стоимости драгметалла. С другой стороны, сделав выбор в пользу срочного ОМС, инвестор ничего не теряет: счет можно закрыть в любое время с потерей начисляемых процентов, что по сути сводит его к ОМС до востребования. Некоторые банки при закрытии обезличенного счета раньше срока выплачивают символические 0,01%.

Поэтому в определенные ситуации можно поступиться процентами и получить лучший результат (увеличить доход или уменьшить убытки) за счет продажи драгметалла по лучшей цене в сложившейся ситуации. При благоприятном исходе (рост котировок металла) проценты тоже не будут лишними.

В каком банке открыть срочный омс?  Далеко не в каждом банке Вам предложат открыть срочный обезличенный счет – они менее распространены в отличие от ОМС до востребования. Минимальный «взнос» для открытия таких счетов значительно выше, чем у текущих ОМС. Единичные банки готовы открыть срочный металлический вклад от 1 грамма золота, но и процент соответственно будет минимальным.

Сервис «Калькулятор доходности ОМС» Сбербанка позволяет произвести расчет доходности ОМС в различных металлах с отражением результата на графике так, если бы вы открыли ОМС в выбранный вами прошедший период на указанную сумму в рублях.ВТБ-24 имеет аналогичный сервис расчета эффективности обезличенного металлического счета на своем сайте.

Какие расходы несет инвестор

Спрэд

Коммерческие банки наделены правом самостоятельно устанавливать котировки по драгоценным металлам, как и по валютам. Спрэд — разница между ценой продажи и покупки, может сильно колебаться от банка к банку, а также между территориальными отделениями одного банка. Величина банковского спрэда законодательно никак не регулируется. В среднем спрэд составляет около 3-10%, поэтому играть на поверхностных изменениях цен на драгметалл становиться просто бессмысленно. Соответственно, как только Вы открыли ОМС  стоимость Ваших инвестиций снизилась на величину банковского спрэда. Чтобы выйти хотя бы по нулям, нужно дождаться роста цены металла на величину спрэда. Именно по этой причине обезличенные счета рекомендуется открывать хотя бы на среднесрочную перспективу, за исключением периодов высокой инфляции.

Банковские комиссии

Каждый банк определяет свой перечень комиссий на операции по ОМС (открытие/закрытие счета, ведение счета, перевод между счетами). В условиях конкуренции привлечения инвесторов банки обычно осуществляют подобные операции бесплатно, но этот вопрос стоит уточнить заранее и внимательно прочитать договор об открытии ОМС, особенно если он содержит ссылки на какие-либо внутрибанковские документы.

Комиссии за операции с физическим драгметаллом

Такого рода комиссии распространяются на операции непосредственно с физическим драгметаллом (выдача инвестору драгметалла с обезличенного металлического счета в слитках, проверка слитков на подлинность и соответствие сертификатам, вознаграждение банка при приеме физического металла в слитках для зачисления на ОМС).

Налоги

При закрытии обезличенного металлического счета с получением на руки физических слитков необходимо уплатить НДС 18%. Налог автоматически включается в цену даже если вы при открытии счета вносили драгметалл в слитках, в которых по факту уже учтен НДС, все равно придется уплатить налог еще раз!

Процентная часть дохода подлежит налогообложению по ставке 13% (подоходный налог). Налоговой базой будет являться весь процентный доход без применения дисконтирования. Сумму налога удерживает банк.

Доход, полученный от изменений котировок драгметалла, также облагается налогом НДФЛ по ставке 13%, но ответственность по декларированию и уплате налога ложиться на инвестора. Налогообложение дохода с обезличенных металлических счетов в результате курсовой разницы порождает много споров. Даже налоговики не пришли к единому мнению к методике расчета налогооблагаемой базы, учитывая особенности обезличенных счетов.

Тем не менее, в письме департамента налоговой и таможенно-тарифной политики Минфина от 27 февраля 2009 года N 03-04-05-01/77 есть указание на все доходы, полученные от реализации драгоценных металлов, числящихся на обезличенных металлических счетах, подлежащих налогообложению налогом на доходы физических лиц на общих основаниях. Банк в данном случае не выступает налоговым агентом, поэтому вся ответственность по уплате лежит на инвесторе.

Какой драгоценный металл выбрать?

Банки предоставляют инвестору выбор: золото, серебро, платина или палладий. Так в какой драгоценный металл вложиться новичку? Самым популярным был и остается обезличенный металлический счет в золоте, следом идет серебро. Платину и палладий  не без оснований называют «профессиональными» металлами.

И золото, и серебро отлично подходят для инвестиций, несмотря на различия в таких параметрах как волатильность, размер рынка и наличие металла на рынке. На сегодняшний день, во всем мире и во всевозможных формах серебра в 4 раза больше, чем золота. Рынок серебра был и остается гораздо меньше золотого. Поэтому серебро  показывает большую волатильность:  внезапный рост и быстрое падение  – это обычное явление для серебра.

Если выбирать между золотом и серебром, то выбор серебра для инвестиций более рискован, но позволяет получить лучший доход на коротком отрезке времени за счет резких скачков. Золото более стабильно и менее рискованно, но имеет меньшую доходность на коротких промежутках. Где присутствует риск, там всегда можно  больше заработать!

Платина не менее эффективный материальный актив в плане инвестиций. Спрос на платину обычно находится в противофазе спросу на золото. В периоды экономической нестабильности в мировом масштабе платина падает в цене, а при благоприятном климате цена платины хорошо растёт. Цены на серебро и золото сильно завышены относительно их себестоимости, а платина  буквально достигла дна в этом отношении. Дальнейшее снижение цены на платину сделает просто нерентабельным производство этого металла.

Палладий интенсивно используется в промышленности, а в некоторых областях просто незаменим. Особенно это касается отрасли  автомобилестроения, которая продолжает расти, а соответственно спрос на палладий также продолжит расти. Несмотря на то, что палладия на нашей планете, по оценкам экспертов, больше золота, его добыча намного сложнее.  Объем  запасов палладия стран-добытчиков неизвестны, но ряд экспертов считает, что они очень скудны.

Учитывая спрос автопроизводителей, сокращение добычи палладия лишь на 5% приведет к дефициту и значительному  росту цены на металл. Спрос на палладий в ближайшие 3-4 года будет превышать предложение, что обеспечит высокую цену на металл. Все сказанное повышает инвестиционный интерес к палладию, но в разрезе на долгосрочную перспективу.

По советам экспертов, формирование инвестиционного портфеля должно в соответствии с рядом правил, соблюдение которых позволит снизить риски потерь. Инвестиции в драгоценные металлы, по советам экспертов, должны составлять порядка 20% от общего инвестиционного портфеля. Причем эту часть также стоит диверсифицировать, т.е. вкладывать не в один металл.

Как изменялись цены на драгметаллы на протяжении последних 3 лет (2010г. – 2012г.) Вы можете посмотреть на графиках, построенных на данных архива Цетробанка РФ.

Динамика цен на золото

Динамика цен на серебро

Динамика цен на платину

Динамика цен на палладий

Стратегии ведения ОМС

Различают как минимум два подхода ведения ОМС: консервативный подход инвестора и современный подход спекулянта.

Инвестиционная стратегия наиболее простая: открывается срочный ОМС и инвестор спокойно выжидает окончания, оговоренного договором срока, после чего получает или не получает доход по курсовой разнице и в любом случае получает процентный доход. Оговоренный срок вклада отчасти избавляет инвестора от переживаний, связанных с естественным желанием воспользоваться сложившейся благополучной ситуацией на рынке драгметаллов и совершить прибыльную сделку. Но может получиться так, что в срок истечения договора по срочному ОМС цены на рынке изменяться в неблагоприятную сторону, что может принести инвестору серьезные убытки, а процентный доход может и даже не покрыть.

Спекулятивная стратегия ведения обезличенного металлического счета подразумевает открытие счета до востребования и совершать сделки по купле-продаже обезличенного металла в подходящие краткосрочные моменты снижения или повышения цены на металл. Данная стратегия имеет смысл, если инвестору удается получить доход выше чем по обычному депозиту в этом же банке. Этот подход может оказаться наиболее прибыльным, но его использование требует определенных навыков оценки и прогнозирования.

Риски инвестора

Как неоднократно говорилось, самым серьезным недостатком данного инструмента инвестирования и в то же время большим риском для инвестора является отсутствие страхования обезличенных металлических счетов в системе страхования вкладов. ОМС не попадают под действие федерального закона № 177 — ФЗ от 23 декабря 2003 года “О страховании вкладов физических лиц в банках Российской Федерации”. Это означает, что если банк, в котором Вы открыли ОМС, обанкротиться или у него отзовут лицензию, ваш вклад не будет покрыт страховыми возмещениями “Агентства по страхованию вкладов” и инвестор попадает в общую очередь кредиторов банка. Этот факт требует особо тщательно выбирать банк для открытия ОМС, иначе Вы рискуете потерять все.

Открыв обезличенный металлический счет, Вы являетесь номинальным владельцем драгметалла в указанном количестве. В действительности в хранилище банка не прибавятся золотые слитки — банк не приобретает драгметалл с целью физического обеспечения по обезличенным металлическим счетам.

Банковский спрэд купли-продажи драгметалла законодательно не регулируется. Банк может установить слишком большой спрэд, что повлечет снижение дохода инвестора или даже убытки. Обычно такую тактику применяют банки в случаях резкого изменения рыночной цены на базовый металл или же роста волатильности цены.

Величина комиссии за выдачу физического драгметалла в слитках также не регулируется законодательно и определяется банком в зависимости от текущей рыночной ситуации. Соответственно, ничто не мешает банку завысить сбор.

Ответить на вопрос «выгодны ли обезличенные металлические счета?» невозможно, не затрагивая конкретные условия вложения как срок инвестирования, драгметалл, время покупки металла и т.д. Чтобы оценить привлекательность этого инструмента, нужно владеть намного большей информацией и проводить оценку в комплексе. Ну а если вам импонирует спекулятивная стратегия, то ваш доход зависит, в большей степени, от ваших навыков и умения предвидеть экономические показатели.

Оцените статью: Поделитесь с друзьями!

inzoloto.ru